올 상반기 기업공개 최근 4년 만에 최저치

올해 상반기 동반 주식시장에서의 기업공개가 지난 2010년 이후 최저치를 기록한 것으로 나타났다.

이와 함게 회사채 발행이 크게 위축되면서 직접금융을 통한 기업들의 자금 조달이 지난 동기 보다 위축됐다.

20일 금융감독원에 따르면 상반기 기업의 직접금융 조달실적은 총 58조1468억원으로 전년 동기 59조9837억원에 비해 1조 8369억원(3.1%) 감소한 것으로 조사됐다.

특히 주식시장에서의 기업공개는 주식시장의 소강상태 지속으로 최근 4년 중 최저치인 1052억원을 기록했다.

이는 최근 4년간 최고치인 2010년 상반기의 2조6992억원의 3.9%에 그치는 실적이었다.

반면 유상증자는 올해 상반기 대기업 중심으로 출자전환 및 자금조달이 증가하면서 증가했다. 올해 상반기 실시된 유상증자 규모는 2조8408억원으로 지난해 같은 기간 1조5440억원 비해 두개 가까이 늘었다.

회사채 발행 규모도 계속된 시장 위축으로 4년 중 최저치를 기록했다.

올해 전체 회사채 발행 규모는 55조2008억원으로 전년 동기 대비 5.2% 감소했다.

특히 일반회사채(2.4%)가 소폭 감소했고 은행채는 운영자금 용도 발행이 줄어 들며 전년 동기 13조5297억원에서 9조2449억원으로 대폭 줄어들었다.

일반회사채 발행시장의 양극화는 심화된 것으로 조사됐다. AA등급 발행비중은 80%를 상회한 반면 BBB 이하는 1.7%에 그쳤다.

시설투자 용도의 일반회사채 발행도 지속적을 감소해 지난해 상반기 18.6%에 절반인 9%에 그쳤다.

올해 상반기 기업어음(CP)·전단채 총 발행액은 약 30% 증가했다. CP발행은 감소했지만 전단채 발행이 대폭 늘어나면서 전체 발행액이 늘어났다.

전단채가 최초 도입된 지난해 상반기에 약 4조원에 불과했던 전단채 규모는 올해 상반기 165조5956억원으로 발되돼면서 순조롭게 CP를 대체하는 모습을 보였다.

다만 증권사에 대한 콜차입 규제로 인해 올해 상반기 전단채 발행액의 46.5%는 증권사에서 발행한 전단채인 것으로 조사됐다.

증권사 발행분을 제외한 기업의 전단채 발행은 작년 하반기에 이어 CP·전단채 총 발행액의 34% 정도를 차지했다.

박지은 기자 pje88@