IBK투자證 “하나금융, 핵심이익 증가 긍정적”

IBK투자증권은 7일 하나금융지주에 대해 지난해 4분기 실적이 기말 요인으로 컨센서스를 하회했지만 이자이익과 비이자이익 등이 증가한 점은 긍정적이라며 투자의견 매수와 목표주가 5만원을 유지했다.

박진형 연구원은 “하나금융지주의 지난해 4분 실적은 기말 비용 요인으로 컨센서스를 하회했다”며 “당기순이익은 1433억원으로 전분기 대비로는 60% 감소가 감소했지만 전년 동기 대비로는 흑자 전환했다”고 설명했다.

박 연구원은 “매매평가익이 줄었고 임금인상 등으로 판관비가 확대돼 실적이 부진했다”며 “그러나 이자 이익과 비이자 이익이 소폭 확대된 것은 긍정적으로 해석해야한다”고 평가했다.

그는 “올해 하나금융지주의 당기순이익은 1조3000억원에 달할 것으로 보인다”며 “자기자본이익(ROE)은 6.9%로 지난해 6.3%보다 개선되며 이익모멘텀이 다른 지주보다 클 것이다”고 예상했다.

박 연구원은 “특히 최근 상대적으로 높은 자산성장이 지속되고 있다 순이자마진(NIM) 방어가 가능하다면 충분히 달성 가능하다”고 덧붙였다.

박지은 기자 pje88@