2024년 기업경기 '먹구름'···수출·내수기업 희비 갈린다

새해에도 기업 경기가 빠르게 회복되기 어려울 것이란 분석이 나온다. 수출 중심의 기업 경기는 완만한 상승곡선을 나타낼 것으로 예상됐으나 내수 중심의 기업은 부정적 전망이 우세했다.

대한상공회의소가 전국 2156개 제조기업을 대상으로 '2024년 1분기 제조업 경기전망지수(BSI)'를 조사한 결과 지난해 4분기 전망치(84)보다 1포인트 하락한 '83'으로 집계돼 3분기 연속 하락세를 이어갔다. 다만 제약, 화장품, 조선 업종은 긍정적 전망이 우세했으며 수출 비중이 높은 기업들을 중심으로 회복세를 나타낼 것으로 전망됐다.

최근 3년간 제조업 BSI 전망치 추이. 사진=대한상의 제공

BSI는 100 이상이면 해당 분기의 경기를 이전 분기보다 긍정적으로 본 기업이 많다는 의미고 100 이하면 그 반대다.

전체 매출 중 수출 비중 50%를 기준으로 수출 기업과 내수기업으로 구분하여 분석한 결과 수출 기업의 BSI는 93으로 전 분기 대비 10p 상승했지만 내수 기업의 BSI는 80을 기록하며 전 분기(84)대비 4p 하락했다.

통계청 산업활동동향 및 관세청 통계에서도 수출과 내수 간 차이가 두드러졌다. 수출은 금액 기준으로 전년 동월 대비 2개월 연속 증가했고 무역수지도 6월부터 6개월 연속 흑자를 기록했다. 반면 내수는 10월 소매판매액이 전년 동기 대비 –4.4%를 기록하여 4개월 연속 감소세로 나타났다.

업종별로 보면 제약(115), 화장품(113), 조선(103)만이 기준치 100을 넘어 긍정적 전망이 우세했다. 제약의 경우 신약 개발 등에 힘입어 전 분기에 이어 긍정적으로 전망하는 기업이 많았다. 또 화장품은 K-뷰티 확산의 영향으로 전 분기 대비 가장 큰 폭으로 증가하며 새해에는 긍정적 전망으로 돌아섰다.

반면 철강(72), 비금속광물(67) 등은 건설 경기 침체 및 원자재가격 상승 영향으로 부정적 전망이 우세했다. 주력업종인 IT(84)는 반도체 재고 소진 및 일부 품목 수요회복 기대감에 전 분기 대비 상승했으나 여전히 기준치를 하회 했다. 또 자동차(87)의 경우에도 고금리에 따른 구매부담 증가와 중국 등 외국산 전기차의 저가공세로 전분기 대비 하락하며 부정적 전망을 이어갔다.

2024년 1분기 업종별 BSI 전망치. 사진=대한상의 제공

2023년 경영 실적 달성 여부에 대해 연초 설정한 목표치에 미달할 것이라는 예상이 많았다. 영업이익의 경우 목표 대비 미달할 것이라고 예상한 기업은 63.5%로 그중 절반 이상인 32.4%가 '10% 이상 미달'로 답했다. 영업이익 목표 달성에 실패한 핵심 원인에 대해서는 '내수부진'을 꼽은 기업이 53.5%로 가장 많았으며 '원자재 가격' 19.1%, '수출 부진' 18.1%, '고금리' 4.3%, '고환율' 1.4% 등으로 집계됐다.

올해 투자실적을 묻는 질문에는 연초에 계획한 목표치에 미달할 것이라고 본 기업이 49.2%로 기업 절반이 올해 투자 실적을 채우지 못한 것으로 드러났다.

김현수 대한상의 경제정책팀장은 "내년 상저하고 전망에 따라 하반기부터 경기 회복세가 예상되므로 상반기에는 내수 중심으로 어려움이 지속될 것"이라며 "높은 물가와 금리로 인해 가계와 기업들의 심리가 지나치게 위축되지 않도록 물가 관리뿐만 아니라 소비 및 투자 활성화 정책을 통해 민간의 역동성을 강화시키는 것이 중요하다"고 말했다.