성동조선 매각 ‘청신호’에 수출입은행도 반색···가격이 관건

등록 2019.01.23 23:02

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法, ‘분할 매각’ 옵션에 3곳 입찰 참여이르면 이달 중 ‘우선협상대상자’ 선정가격, 청산가치보다 높은 4000억 수준수은은 채권상각···“거래 성사에 집중”

성동조선해양. 사진=뉴스웨이DB

성동조선의 매각이 순조로운 양상을 띠자 수출입은행도 향방에 촉각을 곤두세우고 있다. 법정관리 중이라고는 하나 오랜 기간 주채권은행 역할을 수행해온 만큼 부담을 덜어낼 수 있다는 기대에서다. 거래가 성사되면 채권에 대한 변제도 이뤄질 예정이라 매각가격도 관심사다.

23일 금융권에 따르면 창원지법 파산부는 조만간 성동조선을 인수할 우선협상대상자를 선정할 예정이다. 지난 16일 본입찰을 진행한 결과 통영·고성 지역 컨소시엄과 기자재 업체, 사모펀드 등 3곳이 인수제안서를 제출한 것으로 전해졌다.

당초 법원은 지난 18일 우선협상대상자를 선정할 계획이었으나 제출된 서류가 미흡하다는 판단에 이날까지 각 투자자에 보완을 요청한 상태다. 매각을 원점으로 돌릴 가능성을 여전히 염두에 두고는 있으나 별다른 문제가 없는 한 그 중에서 우선협상대상자를 가리겠다는 방침이다. 이르면 이달 안에는 윤곽이 드러날 것으로 예상된다.

법원이 성동조선의 매각을 시도하는 것은 이번이 두 번째다. 지난해 하반기에도 한 차례 입찰을 진행했으나 나서는 곳이 없어 불발됐다. 자산·설비를 일괄 매각하겠다는 원칙에 나서는 곳이 없어서다. 이에 법원은 2차 입찰에선 ‘분할 매각’이라는 옵션을 추가함으로써 인수 희망자를 끌어 모으는 데 성공했다.

매각에 청신호가 들어오자 수출입은행 측도 관심을 갖는 분위기다. 사실 성동조선의 법정관리는 수은에도 상당한 걱정거리였다. 한 때 세계 10위권에 들었던 조선소가 존폐의 기로에 놓이자 국책은행을 향한 책임론도 상당했기 때문이다. 수은은 지난 2010년 성동조선과 자율협약을 체결한 이래 약 3조원에 달하는 자금을 투입했으나 조선업 불황에 뚜렷한 성과를 내진 못했다. 이에 수은은 재무실사와 산업컨설팅을 거쳐 자금지원을 지속할 수 없다는 진단을 내렸고 결국 지난해 3월 법정관리를 선택하기에 이르렀다. 당시 은성수 행장은 “결코 쉽지 않은 결정이었다”며 무거운 심정을 드러낸 바 있다. 이 가운데 성동조선이 새 주인을 찾는다면 수은도 부담을 덜어낼 것으로 보인다.

관건은 성동조선에 얼마의 가격이 매겨지느냐다. 시장에서는 성동조선의 매각가를 4000억원 이상으로 보고 있다. 공개된 내용은 없으나 앞서 딜로이트안진이 법원에 이 조선소의 청산가치를 3730억원으로 제출했다는 이유에서다. 따라서 실제 매각가격은 그보다 높은 수준으로 형성될 공산이 크다.

비록 지난 2017년 EY한영이 추산한 청산가치 7000억원보다 크게 후퇴한 수치이나 성동조선의 매각 가격은 수은에도 지나칠 수 없는 이슈다. 매각으로 투입될 자금이 채권 변제 등에 쓰이는 만큼 가격이 높을수록 은행에 되돌아오는 자금도 늘어나기 때문이다. 성동조선의 회생채권과 회생담보권은 각 1조7250억원과 8559억9000만원으로 집계됐으며 수은은 회생채권의 77%, 회생담보권은 88.4%의 의결권을 보유한 것으로 전해졌다.

다만 수은 측은 채권 회수보다는 거래를 성사시키는 데 더 신경을 쓰는 분위기다. 그 일환으로 지난해말에는 1조4000억원 규모의 성동조선 대출채권을 상각했다. 회수가 불가능하다고 본 측면도 있지만 투자자의 부담을 덜어주겠다는 의지도 담겼다는 게 전문가들의 평가다. 특히 수은은 이미 성동조선에 대한 충당금을 충분히 쌓아둔 상황이라 이번 거래가 재무제표에 미치는 영향은 크지 않을 것으로도 분석되고 있다.

이와 관련 법원 관계자는 “가격이나 조건 등 성동조선 매각에 대한 구체적인 정보는 아직 공개하기 어렵다”면서 “이날 각각이 보완한 서류를 바탕으로 재심사를 거쳐 이르면 이달 중 우선협상대상자를 선정할 것”이라고 말했다.